青岛日报2020年12月15日7版

写在前面的话

在熟悉的同事、朋友们看来，蒋百德是一位具有意大利风格的中国人。

2009年，蒋百德作为青岛银行外方股东——意大利联合圣保罗银行的代表，从遥远的意大利来到青岛，加盟青岛银行，协助开展财富管理、私人银行业务。

彼时的他没有想到，十多年间，自己会与这座海滨城市结下如此深厚的缘分，甚至计划退休之后将青岛作为永久的家。

他更没有想到，自己会有幸成为中国财富管理行业“黄金十年”的亲历者，见证了这个行业发展的每一步：从单纯地追捧短时间、高收益产品，到讲求资产配置、风险保障；行业规模以几十倍甚至百倍的速度增长，中国成为全球第二大财富管理市场，客户也有了更为多元化的选择。

身处这个朝气蓬勃的行业，身处中国唯一以财富管理为主题的金融综合改革试验区，十多年间，蒋百德在青岛迎来职业生涯一个又一个的高光时刻。

2011年3月，青岛银行私人银行开业，成为全国城商行中首家设立的私人银行，蒋百德是筹备者之一。

2016年，注册资本1.46亿元人民币的青岛意才财富管理有限公司正式注册成立。作为联合创始人之一，蒋百德担任意才的法人代表、总经理。2019年初，意才的注册资本金增加至3.71亿元人民币；2019年的11月，意才取得中国证监会颁发的经营证券期货业务许可证，业务范围为基金销售，正式更名为青岛意才基金销售有限公司，成为中国首家外资金融机构全资控股的基金销售公司。

这张牌照无论对意才还是对蒋百德而言，都有着特殊的意义。它是2017年中国进一步扩大金融业对外开放后，中国证监会发放的第一张外资基金销售牌照，被业界公认为中国金融业扩大对外开放的最新成果之一。意才也由此成为我国第一家获得基金销售牌照的外资银行子公司，也是青岛财富管理金融综合改革试验区成立以来，首家获批的外资基金销售机构。

2020年11月20日是意才“一周岁”生日，相关部门给予意才的评价是：意才成立一年来，业务领域不断拓展，经营规模不断扩大，业界影响力持续提升，正在成为有影响力的财富管理机构。

十多年间，蒋百德还有一个收获，就是流利的汉语，表达能力已不亚于母语。在采访中，当下国内财经热点，如信用债违约、资管新规、理财产品净值化转型等，他都娓娓道来，见解独到，专业精神令人钦佩。

“意才为联合圣保罗银行发挥其在欧洲财富管理领域积累的专长提供了用武之地，以我们的优势去助力中国财富管理行业的发展。虽然实现这个目标比最初的计划费时更多，但意才将一直有韧性地去追求。”蒋百德说。

青岛意才基金销售有限公司总经理 蒋百德

财富管理的本质是什么

在我看来，财富管理的本质不只是为客户提供高收益的产品，更高的层次是为客户提供重要的个性化、长期的投资解决方案。

中国的财富管理市场年轻且有朝气，自2010年以来，几乎每年都呈现翻倍式增长。但行业仍处于以销售产品、追求高收益为主的时代，风险控制和资产配置的概念还没有深入人心。

欧美的财富管理观念与此不同。从期限角度讲，投资者往往将保障放在优先级，其次才是投资收益率，可以接受投资期限更长的产品。家庭财富的传承也是非常重要的话题，在中国，这还是一个新兴的课题。

2020年是个特殊年份，财富管理也因“疫”而变，客户越来越深刻地认识到财富保值的重要性，风险意识不断增强。

财富管理应当有两个核心关注点，一是对客户需求客观、全面的分析，二是为客户提供最适合的投资解决方案。

基于这样的理念，意才把一个已经在欧洲尝试多年且行之有效的服务模式带到了中国。这个服务模式的核心是充分考虑客户的风险承受能力，依据客户不同人生阶段的目标，对客户的需求进行客观分析，并在此基础上，为客户配置合适的个性化投资方案。

此外，意才还有一个使命，就是把财富管理行业成熟的风险控制体系和管理理念也带到中国来。风险控制是财富管理必不可少的要素之一，需要把控的风险应该包括复杂产品集中度以及标的产品集中度的风险。

意才会从优质的合作伙伴那里挑选产品，为客户提供个性化的投资解决方案。我们还会持续跟踪投资产品的业绩，出具监控报告，如有需要，向客户提示风险、调整投资方案，积极应对市场变化。

我们对客户常说的一句话就是，“希望您受好奇心的驱使，来看看我们在意才所进行的创新是否对您有价值。”

数字化时代与财富管理

当下中国财富管理行业的发展，数字化是一个绕不开的话题，无论我们是否愿意主动拥抱它。

财富管理业务的内容可以分成两大模块，一个是销售模块(具体产品和服务的销售)，另一个是咨询模块。毫无疑问,销售模块迄今为止更多地参与到了数字化技术的发展过程当中。客户在任何时候，只要使用手机端的一个应用程序，就可以执行一系列完整的操作。这样的趋势也促使各个金融机构把销售流程更加标准化，包括合规和反洗钱的管理。

咨询模块和数字化的结合主要体现在智能投顾服务的发展和应用。这种叠加了人工智能的服务建立在对历史数据的收集上，通过一定的算法，从而进行分析和总结。它的目标是追求接近完美的投资，很难做到对单个客户的具体情况和需求进行全面、仔细地分析，因此很难区别客户表面上的需求和更深层次的需求。这时候，理财师与客户之间的深度交流就变得不可或缺。

在我看来，即便在数字时代，理财师和客户之间面对面的沟通仍然非常重要，不可能被替代。理想的场景应该是：理财师和客户之间仍然保持着高质量的人际沟通，同时又利用发达的数字渠道、高科技来对服务进行支持，并实时地分享分析结果，哪怕客户和理财师处于两个不同的城市。

意才希望能以数字化方式了解用户，一方面，借助AI等新技术手段对客户进行画像，分析客户的投资习惯、风险偏好等信息，进而制定出个性化的投资解决方案。与此同时，也能够以更加安全的方式保护用户隐私，建立投资者与机构间长期互信的关系。

未来的意才会是一个平台

就在9月28日，意才的股东——意大利联合圣保罗银行与中方股东成立合资证券公司的申请已获监管部门接收。

这家证券公司成立之后，我们就能够直接参与资本市场的运作，开发自己的产品，从而为客户提供更全面的个性化解决方案，满足客户更多的需求。

联合圣保罗银行始终坚信中国市场的巨大发展潜力。为此，银行专门设立了一个包括财富管理项目在内的全方位的“中国发展项目”，在做好基金销售业务的同时，继续拓展其他业务条线，如设立证券公司，拓展保险、银行业务等，最终打造一个全面的金融服务平台，并借助这个平台，为中国客户提供更加全面和多元化的金融服务。

我一直坚信，意才选择中国、选择青岛是一个非常正确的决定。只要我们有韧性的坚持，就一定会拥有一个灿烂的未来！（青岛日报/观海新闻记者 傅军 整理）

柠檬豆董事长霍胜军：

企业要专注于拉长“长板”

以前有个理论叫木桶理论，被很多企业家奉为圭臬。一只水桶能装多少水取决于它最短的那块木板，一个企业的总水平一定受到研发、采购、制造、销售中最短的那块板限制。

在工业互联网时代，木桶理论失效了，取而代之的是新木桶理论——影响企业的不是短板，而是长板。因为互联网时代催生出很多新商业模式，它们不解决全部问题，只解决一个点的问题，它们足够专注，所以这一个点解决得可谓完美。企业只需要与解决短板的公司合作就行，专注于自己的长板。

例如，以前办公室专门有人给员工出差订房订票，现在已经被携程APP解决了；以前企业养好多车搞接待，现在已经被专车解决了；以前企业不会做供应链管理，现在有柠檬豆这样的平台解决了。

所以，企业想创新、转型、做好供应链，只需要跟专业的平台合作，借力整合，让平台补足企业短板，自己把长板做好。

中小企业的数字化、信息化比较困难，它们一般没有独立的IT部门，就算有，通常也无法独自打造数字系统，而且开发一套信息化管理系统耗资巨大，不是中小企业能承受的。工业互联网可以在线为中小企业提供低成本的数字化方案和产品，就像柠檬豆的智能采购信息化管理软件，中小企业主只要注册账号，开通权限，就能拥有一套自己的采购管理软件，非常快速和方便。疫情期间，柠檬豆甚至免费开放给中小企业使用，让更多企业享受到工业互联网的便利。

中小企业没有强势的品牌，缺乏大的市场，也没有大的规模、成本优势，无法与大企业竞争。但随着各行业工业互联网平台的发展，中小企业可以借助平台进行更好的开拓，市场方面可以依托平台进行产品的销售，成本方面可以享受平台的优势资源，融资方面将数据变为信用资产，创新方面解决产学研转化信息不对称、渠道不畅通的问题。

互联网没有边界，企业对接到的资源也没有边界。每个城市都可以与全球资源链接，每个城市的政府、企业都可以通过平台引进顶尖的高校技术资源、专家人才，四五线城市也将具备顶尖高校资源、专家人才的能力。

工业互联网平台不仅是企业转型升级的需要，是产业重构的关键，也是持续创造新经济增长点的重要支撑。全行业的交易数据汇聚在工业互联网平台上进行结算，不仅带来巨大的直接经济效益，也在节能减排、生产资源优化配置、产品质量跃升等方面发挥重要作用，成为经济增长新动能。将来，每个垂直行业都会有对应的行业平台。谁抓住了工业互联网平台，谁就抓住了经济增长点。（青岛日报/观海新闻记者 周晓峰 整理）

招商更细致一些，政策要有官方的多语种版本

我是一个在青岛外资金融机构工作的“老外”，很喜欢这座城市。青岛近几年城市宣传非常有效，在国外的影响力不断提高，越来越多的人知道这座城市不仅有青岛啤酒，还在大力发展金融业，做财富管理。

现在中国金融业的大门越来越开放，我以前的一些老同事、老朋友，都想来中国投资，设立分支机构，分享发展机会，青岛是他们的选择之一。据我了解青岛也出台了一些有吸引力的招商政策，但两者之间好像没有完美地结合起来，缺少沟通的路径与方式。

我建议政府在招商中要在“细”上多做一些努力。这种“细”，一方面是指政策制定更加细致一些，不仅仅是大而化之的一个政策，应对所有企业都适用。举个例子，很多欧美的金融机构想来青岛设立分支机构，他们迫切地想了解当地更多行业信息，比如如何落户，监管上对注册资本、展业有什么具体的要求；再就是沟通方式上应更加细致，因为欧美金融机构在青岛没有熟悉的人脉，只能通过一些当地的网站查询信息，但这些网站大部分只有中文版，英文版很少，其他语种几乎没有。金融机构想要了解，只能找本地的人把这些资料翻译成外文，这种二手信息肯定不会是百分百准确，而金融政策又相当严谨，有时一个词就能影响到金融机构的属性。

如果在网站上随时可以查到外文版的各种招商政策，从这一点上“老外”就可以感受到青岛招商的诚意与服务。

——青岛一家外资金融机构负责人

行业通行的收购方式，就是过不了“窗口”这一关

我是青岛本地一家创投机构的业务负责人，我认为目前一个很大的问题是政府窗口工作人员专业度尚须提升，在不能及时了解最新法律法规和专业业务知识的背景下，一些政府工作人员以现有的操作规定、流程为办理业务的唯一标准，而不是从企业便利角度、专业角度出发去解决问题，也不能对现有的规定和流程做出基于专业素养的合理改动。更重要的是，现在行业、市场变化很快，过去的规定和操作流程有时是陈旧、不合时宜的，如果不能因时制宜，就会增加企业的营商成本。

比如今年上半年，因业务发展需要，我们想收购一家公司的股权，原来的收购方案是采用行业内普遍的股权换股权方式进行收购，但有关部门却坚持只能以现金作为收购支付方式，而不能以收购方增发股权方式收购。在双方都没有大量现金的条件下，最终我们只能提出以债权债务关系操作收购事项，以债权方式增资收购，市场监管部门又提出必须对债权债务进行评估后才能进行工商登记变更，我们只能又聘请评估机构来进行评估。这个并购业务因为过程的一波三折持续了半年多时间，大大超出了原有的时间规划。事实上，以上并购方式在行业内已经比较普遍，政府的相关操作流程应该与时俱进，窗口工作人员的专业素养也应该相应提高，而不是任何流程都“一刀切”。

——青岛某创投机构业务负责人

“外资品牌比较保险”，挡住“首台套”的市场之路

我们自主研发的一款医疗器械产品在某区政府采购时遭到拒绝，理由是“外资品牌比较保险”。这是对国产制造的偏见。经过近10年研发，我们这款产品填补了山东空白，测试显示产品性能并不比国外产品差，多家权威医院试用后也给出了较好反响。今年，该产品还入选了山东省首台（套）技术装备和关键核心零部件产品名单。市场、政府等各方面都对产品十分认可，但没想到推广中还会遇到这种情况，这对企业技术创新的积极性是一种挫伤。高端装备等产品技术创新投入大、耗时长，如果市场推广路径不畅，将不利于产业进步发展。

——青岛某医疗器械企业负责人

医疗服务的创新，要到其他城市找市场、找应用

作为青岛本土互联网医疗创新企业，我们很多新产品和新模式并没有机会在本地率先落地实践，而是要到其他城市找市场、找应用，最后变成“墙内开花墙外香”。这其实十分不利于青岛医疗健康产业创新发展。

建议行业主管部门在履行好监管职责的基础上，建立率先创新的产业意识，在法律法规允许范围内，要有敢于“先行先试”的勇气。北京、上海等城市为什么产业创新能力强，很重要的原因是他们有一大批具有开发意识的医疗机构，给企业创新的推广应用提供了宝贵的机会。上海除了带动本地的张江，甚至还带动了苏州生物医药产业迅猛发展。

——青岛某互联网医疗企业负责人

责任编辑：荣潇